A股再度“芯”潮澎湃 券商看好行业前景

芯片产业被业界认为是“被忽视的国家战略主题”，根据2017年初的统计数据，中国芯片进口的花费已经连续两年超过原油，芯片国产化也越来越受到重视。近期，A股市场再度“芯”潮澎湃，相关概念股纷纷走强。

国产芯片概念走强

昨日早间，受到美国通信芯片制造商博通公司(Broadcom)准备斥资1000亿美元收购高通公司的消息影响，A股市场中国产芯片概念和半导体行业继续大幅走强。在概念板块中，国产芯片概念一度涨超3%，随后震荡走低，全天收盘涨2.32%。主题行业方面，半导体指数走强，全天收盘涨3.28%。

个股方面，聚灿光电、苏州固锝涨停，三安光电涨8.01%，隆基股份、南大光电、盈方微、上海贝岭等均涨超6%。

近段时间，国产芯片概念及半导体行业指数均取得不错涨幅。从7月18日到昨日，国产芯片概念整体涨幅高达40.48%，期间半导体行业指数涨35.43%。上述两个指数在10月9日后均经过小幅调整，近几个交易日又继续走高。

国产芯片概念整体再度走强也是受部分标的短期业绩爆发所推动。根据最新的三季报，在半导体产品和设备的57家公司中，2017年前三季度有53家盈利，盈利超过亿元的有30家，其中三安光电、隆基股份盈利超过10亿元；另外57家公司中有29家公司2017年前三季度净利同比增长超40%，其中有15家公司增长超100%，乾照光电、上海贝岭、海洋王分别增长604%、291%、234%。

券商看好行业潜力

对于半导体行业未来的发展，各大券商普遍看好。西南证券称，在当前物联网技术不断落地，可穿戴设备、VR头盔/眼镜、无人机等智能硬件芯片的应用不断扩大的市场条件下，国内的芯片产业有着巨大的发展潜力。

华泰证券认为，国内是全球最大的下游需求和加工市场，再依托政府政策支持，中国大陆将会是未来10年半导体行业发展最快的地区。根据《国家集成电路产业发展推进纲要》对行业增速超过20%的要求，华泰证券预计我国半导体产业规模到2020年将达到1430亿美元，2015年~2020年复合增长率超20%，远高于全球平均3%~5%的增速。

广发证券表示，历史上半导体行业经历了两次产业转移，由美国到日本再到韩国、台湾地区，而2016年底中国大陆晶圆产能占比11%，是全球增长最快的地区。随着半导体制造技术和成本的变化，半导体产业正在经历第三次产能转移，行业需求中心和产能中心逐步向中国大陆转移。

芯片国产化趋势上，华泰证券推荐两条主线布局：一是半导体固定投资，随着产业投入加大，预计未来两到三年内，相关资本支出将达到高峰。关注设备工程供应商北方华创、太极实业；二是半导体封测和制造商，受半导体产业化向亚洲转移的影响，加上有国家大基金的支持、积极收购国外优质资产，封测和制造端实力将快速加强，关注华天科技、紫光国芯。