中证解读：安控科技拟3.1亿并购泽天盛海 逆势切入油服领域

本报记者欧阳春香

安控科技（300370）2月10日晚间发布重组预案，公司拟通过发行股份和支付现金相结合的方式，购买林悦等8位股东持有的泽天盛海100%股权，并募集配套资金。交易完成后，公司将进入油服领域。同时公司股票将于2月11日复牌。

根据方案，泽天盛海100%股权评估值为3.12亿元，双方协商确定交易作价为3.1亿元。公司拟以33.75元/股的价格，向林悦等8名自然人发行 725.07万股股份，并支付现金合计约6500万元用于全部交易对价。同时，公司拟以询价方式向不超过5名特定对象非公开发行股份募集配套资金不超过8130万元，将用于支付本次交易的现金对价。

同时利润补偿方承诺，泽天盛海2015年度、2016年度和2017年度净利润（经审计扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润）分别不低于2800万元、3300万元、3700万元。

公告显示，泽天盛海是专业从事油田定向井及水平井随钻测量工程技术服务的高新技术企业，其主营业务为定向井、水平井随钻测量技术服务及相关设备的研发生产销售。目前其已为包括西部钻探吐哈钻井公司、川庆钻探工程公司等众多公司提供了钻井定向、直井跟踪纠斜、薄差层水平井钻井等多元化技术服务，并将市场拓展到委内瑞拉等全球主要石油生产市场。

安控科技表示，公司通过此次交易将进入油服领域，延伸公司产业链。由于上市公司与泽天盛海的产品、服务应用领域均为国内各大油田，此次交易有助于上市公司拓展客户范围。上市公司将通过收购兼并整合公司内外部资源，打造油田服务综合体。

安控科技主营业务为RTU（远程控制终端）产品的研发、生产及销售，主要的服务领域为石油天然气行业中的油气开采、运输（长输管线）、储存、分配（城市燃气管网）领域和环境保护行业中的环境在线监测领域。公司此次并购泽天盛海切入油服领域，可以在公司原有业务的基础上延伸公司产业链。不过，自去年以来，原油价格下降已经超50%，使油服行业盈利大幅下降，油价下跌对泽天盛海经营造成的风险值得注意。