一个成熟股票投资者独白：懂得解套也是炒股的精髓！

原标题:一个成熟股票投资者独白：懂得解套也是炒股的精髓！

在一个大草原上，小股民就是羊群，而庄家是狼。中国股市里70%股民赔钱，这是真实的。股民所赔的数万亿既没消失，也没挥发，而是转移，转移到少数人口袋里去了，这就是狼吃羊的故事。

庄家迷局

A股背后真有老奸巨猾的庄家跟你斗智斗勇吗？！

“XX股票可即时介入，庄家即将大力拉升！”

“狡猾的庄家正在洗盘，大家千万不要让庄家洗出去捡了便宜筹码！”

“被庄家拉高出货了！站岗了！”

我们小散在炒股当中是否常常遇到以上这样的情况，总是将信将疑？今天就让笔者帮您理一理，A股背后真的有一个老奸巨猾的庄家跟散户斗智斗勇吗？

庄家这个东西是有的，不过没有投资者想象的那么神奇。基本上任何试图影响股价并获利的行为，都可以视为所谓坐庄行为；做这种事情的人可以视为“庄家”。这里有个基本假设，就是普通投资者是不影响股价的。对于大多数投资者来说，对于价格是被动的，即刺激后反应。比如从技术形态上，某股处于蓄势位置，之后股价大涨；绝大多数投资者会在蓄势位置买入，或者股价上攻时候追入，而在启动点，这一般都是某些别有目的的人发动的，一般投资人不具备资金和技术手段。这些别有目的的，主动影响市场价位，或者说引导市场价位，就是庄的行为了。

庄家坐庄手法

庄家影响股价涨跌的手段是多种多样的，其中的关键是资金实力与题材策划，但这些最终都会落实到价量关系上。这种情况是有迹可循、有机可乘的，深入研究庄家操作中不可避免的技术弱点是中小投资者提高自己投资水平的关键。

由于中小庄家的资金实力相对有限，大多数中小庄家的选股标准是流通盘在5000万以下，主要控股股东要少，上市公司最好与集团公司有关联，基本面普通，是含有可分配利润的次新股。大多数庄家的选股标准主要是基本面成长性突出的品种，其特点为平时不动，一动就是不惜资金地连续涨升，一次到位。由于超级主力操作的主要目的在于控制指数，盈利是第二位的，因此其选股的标准主要是市场影响力大的大盘股，其发动的特征是连续出现巨量。不符合上述条件的品种大多会沦为大众股。

1、吸筹

庄家进货时当然力图以尽可能低的价格成交，在庄家进货的初期，其主要手段是制造一些非实质性的利空或利用大盘弱势打压股价，其股价的下跌速度会明显快于其他品种，并且不会出现本能性的反弹，藉以打击持股者的信心而在低位抛出股票，这样便于庄家吸货。

2、建仓

在庄家进货的后期，由于低位筹码已被庄家吸纳了相当一部分，这时庄家一方面会抬高股价，另一方面又会控制价格，使其涨幅不大，股价小范围上涨诱使获利者与缺乏耐心的套牢者将其手中的持股抛出，以达到更快建仓的目的。在庄家建仓时，能量指标会逐渐上升，不管股价怎样运行都会这样。

3、洗盘

经过一段时间的收集，庄家手中已持有大量筹码，但庄家担心有部分短线集中性的低成本筹码由于种种原因没有抛出，为了在拉升的初期更加顺利，在低位吃到最后的筹码，同时彻底击溃散户的持股信心，庄家会制造较为激烈的上下震荡走势，其特征是走势吓人，但在低位停留的时间并不长，只需少量买盘便可上涨不少。

4、拉升

庄家拉升的初期股价会出现较为迅猛的连涨，其后便参照某一个技术指标进行规律性的涨升，通过仔细分析就能发现，这个技术指标可能是均线系统、上升通道或是某个动、静态指标。在通过重要阻力区时，会展开窄幅震荡走势来消化阻力，越过阻力区之后会加速无量上扬。拉升的主要特征是涨升有量，下跌无量；大盘强时不动，整理时加速，具备独立走势。

5、出货

经过上述四个阶段的操作，目的其实就是为了高位变现。庄家出货的方法主要有三种：在高位反复横盘整理，K线图上经常带有上下影线；出现利好，加速高开上扬并上下宽幅震荡；放大量打压股价，制造换庄的假象，全天低位交易，尾市时上拉股价。

投资者在抓住一只良好的庄股后应集中精力操作，不要见异思迁。庄家纵然有上亿元资金，也只能炒作一只或几只股票，中小庄家更没有必要操作太多的股票。每天都在跟不同的庄家斗法的投资者，失误的概率远大于成功的概率。确认所关注的股票是庄股后要有耐心，庄家的炒作周期一般要一个季度，不要一跌就认为是庄家在出货，一涨就认为是庄家在进货。在分析时，应站在庄家的立场上，客观一些，避免一买入某股就只看见利好，看不见一些明显的利空，反之亦然。

庄家要成功地做好一只股票，就要成功地掌握好散户股民买卖股票的心理状态，根据股票的价格，成交量的变化，手中股票的数量和比例，上市公司的消息发布以及基本面的情况综合考虑，而最重要的是技术形态，因为技术形态是对股票走势的客观反映。

我们设想一下，机构的操盘手应该是既有理论知识又有丰富实践经验的人来担任，他们学的就是股票的专业，不会对技术形态不重视，而且我深信，他们比谁都更加重视对技术形态的运用。

什么原因呢？因为股票的价格是由供需要求决定的，买得人多于卖的人，股票就会上涨，价格高于5日均线，说明买方肯于出价高出5日持股人的平均价格去买股票，如果5日均线高于10日均线，就说明最近5天买股票的人的持仓成本要高于最近10天买股票人的平均成本，那么这5天买股票的人客观上就把股票的价格从10天的平均成本上抬高了。

这说明这只股票被看好。

为了剔除庄家的欺骗，我们可以再看这只股票的周K线和月K线的均线系统，如果也成为多头排列的态势，那么这只股票的成长轨迹就显露出来了，庄家可以在短期欺骗散户，在长期它可做不到，它也没有理由去那样做，除非它迫不得已弃庄。

所以我建议，在股票上升的每个阶段(多头排列)，你都可以去卖掉你手中的股票，因为不管你什么价位卖，你都是赚钱的，左不过是多点和少点而已；但是在股票下跌过程中(空头排列)，你千万不要去买股票，因为你心里根本不知道哪儿是底，抢反弹和虎口拔牙差不多，你何必不去买刚刚形成多头排列的形态的股票呢？

我要说的是，在股票市场上，散户是弱者，和庄家机构比起来，我们不在同一条起跑线上。摆在我们面前唯一相同的就是技术图形，每天的成交量和价格都被作为历史而摆在那里，我们应该“以史为鉴”。这个例子告诉我们，股票市场并不象人们想像的那样简单，不可能你每次买的股票都是上涨的，有些股票你认为好，可是买了以后即使一个星期、一个月甚至一年，也未必就一定上涨，说不定还会跌得惨不忍睹呢！

很多人做股票，赔多赚少，黑马遇到不少，可是都没骑住，而一旦出现下跌的股票，尽管已经看出下降的趋势，却不能够坚决离场，以至损失惨重！我问过周边做股票的朋友，许多人都有类似的经历，就是手中买的股票上涨的时候拿不住，总是想获利了结，很容易被庄家震荡出局；而一旦被套住的股票，不是赶快脱身，而是想着反弹，结果愈套愈深，成为死套，这时再割肉，损失就巨大了！

1、因为大盘原因被套

判断大盘涨跌趋势的重要标准就是成交量变化与重要均线方向变化。如果大盘的运行趋势有系统性风险的征兆，应该果断的认赔卖出股票，如果因为个股原因你出现犹豫状态，也应该设立止损价格与止损征兆。如果大盘的运行趋势尚处于上涨或者横盘状态，则要重新分析个股的状态。

2、因为个股原因被套

在大盘处于非系统风险状态下，则需要分析个股的现时状态。第一步判断个股的中线趋势，方法是参考个股的重要均线和庄家行为意图。如果是中线波段趋势变坏，应该考虑换股或者卖出；如果中线趋势还可以，则需要判断短线趋势。如果技术指标和大盘背景处于强势状态，被套的个股明显表现较弱，需要换出部分仓位，这样可以提高效率。

3、因为选股错误被套

1）市场即时热点：要判断正在进行的行情性质，所选择的个股要与当时的行情性质配合。不能以自己的个人喜好否定市场，甚至与市场逆反。

2）筹码主力动能：筹码集中，远离密集区的股票动能较足。在这个基础上要熟悉股票的股性，主力的股性，以及趋势的必然性。

3）股票未来题材：题材是非常重要的，题材的排序是主题题材、个股独特题材、市场常规题材、其他影响股价的题材。

4）股票基本质地：考虑股票质地的时候，还要考虑主力资金的喜好。如果被套的个股选股不符合上述标准，应该考虑卖一部分，换进合乎标准的股票。

4、因为买股时机不对被套

盈利是选股技术与选择时机技术的组合，最佳的时机有：

1、大盘处于系统获利阶段：沪市的成交量在100亿以上，且指数趋势转好或者上涨的情况被称为系统获利阶段。

2、个股处于量能活跃阶段：介入某只股票或者持有某只股票，必须要求股票是活的，最好的股票是独立活跃，次之是跟随活跃，不能考虑死股票。

在上述的判断标准不能运用的基础时，应考虑下面的补救措施：

1、忘掉成本，设立止损价，设立反弹时的减仓信号。

2、要有做空的思维，用“倒做差价”，就是在相对高位把套牢的股票抛掉，然后在适当的低位再把它买回来。

3、一定要建立适合自己的阶段盈利模式，坚持按照阶段盈利模式操作，不能用那种听天由命的侥幸心理进行赌博，控制好操作节奏。

一、见异常走势卖出法

在持续疲软的市场当中，若是所持有的个股出现了异常的走势变化，就意味着这一个股后期的走势会有很大的跌幅。投资者在学习 股票基础知识的时候要学会结合实际的情况去做分析。比如说在尾盘出现了异常的拉高情形，要果断地卖出。越是采用这种尾盘的拉高动作，越是说明主力资金已经到了无法护盘的境地。

二、趁反弹卖出法

如果股价已经经过了一轮迅速的下跌，这个时候要是再急忙杀跌止损的话，所起到的作用便是有限的。经过深幅度下跌之后的股市很容易出现反弹行情，投资者可以把握好股价的运行趋势，趁大盘反弹之时卖出。

三、补仓卖出法

当股市下跌到某一个阶段性底部之时，可以选择补仓卖出法，这个时候股价距离投资者买价相差很远，若是强制卖出，通常损失都是很大。投资者可以适当补仓之后降低成本，等到行情回转时再逢高卖出。这种卖出法适合于跌势将止的行情中运用。

四、做空卖出法

这是一种被动的做空解套技巧。也就是在跌势当中投资者先将股票卖出，等到跌至一定程度之后，再重新买回，以此来获取价差，降低成本。

五、迅速斩仓法

适用于跌势初期的时候，如果股价下跌不是很深，投资者套牢不严重时，要立即斩仓卖出。这个时候要考虑投资者是不是能当机立断，是不是具有果断的心理素质。只有及时卖出，才能阻止投资亏损的进一步扩大。

在股市投资当中，会卖要比会买重要，俗话说，会买的是徒弟，会卖的才是师傅。投资者想要保住自己胜利的成果，在学习 股票基础知识的时候要多掌握出货的技巧。

下面便来具体的方法内容：

第一，买股不可以盲目的做选择。不管什么时候，买股票之前要想好买进的理由，并且计算好出货的目标。一定不要盲目性的买进，之后又盲目的等着股价上涨，再盲目的被套牢。

第二，先设置好止损点。一般来说出现了重大的亏损时，都是因为入市的时候没有设好止损点的缘故。而设立了止损点就一定要执行。即使是才买进就被套牢，若是发现错了之后，也是要卖出去的。进行长期投资的股票要是股价能够长期走好的那些才行，一旦长期下跌，也要坚决卖出去。

第三，警惕放量。不担心下跌担心放量，有些股票莫名其妙下跌其实不是很可怕，最可怕的是成交 量的放大。特别是庄家持股较多的股票是不应该出现明显成交 量放大的现象，一旦出现，八成就是主力正在出货。因此，发现任何情形下的突然放量都是要格外去重视。

第四，服从技术形态。股票即使再好，形态不好也是必然会下跌的。对于任何股票都不可迷信。若是看好这只股票，也要在合适的价位抛出去，之后再在合适的价位买回来。

第五，出货要根据自己的意愿。可能有的投资者有庄家消息，或者是庄家外围的一些消息，这些信息在买进之前可以去相信，但是在出货阶段的信息是不能信的。任何一个庄家都不会告诉你他在出货，因此出货要根据盘面的实际情况去做判断。

这些都是投资者需要掌握的解套技巧里面避免套牢的绝招，只有掌握住这些方法，投资者才能逐渐在股市中站稳脚步。

股市之中被套的投资者往往都是大多数，因此解套便是在股市之中经常讨论的话题。真正能够成功解套的投资者很少，即使是真的能够解套，能否确保后期不会再陷入困境也是一个问题。下面便来学习 一下解套技巧当中的一种T+0解套方法的具体内容。

中国的股市当中进行的是T+1的交 易方式，也就是说当天买进来的股票要在一天之后才可以卖出去，而在这里所说的T+0指的是当天的进出。在当前的制度条件下，新买进的股票是不可以当天就卖出去的。但是若是前期有被套牢的股票，在当天补仓之后是可以卖出去的，事实上卖出去的是前期已经被套的筹码，是一种T+0的操作方法。

比如说，用10元钱买进了1000股，之后股价跌到了5元，套进去一半。若是预计今天的股价涨的可能性很大，可以选择在5元买进500股。当股价冲至涨停位的时候，可以卖出500股。这卖出去的500股事实就是之前被高位套牢的1000股之中的一半，而不是刚刚买进的，但是5.5元出手的500股和5元买进的500股相比较已是有了10%的获利，按照这样的方式多进行几次T+0策略，便能够很好的减少亏损甚至是解套。

这种方法其实也就是股票基础知识里面有关差价法的另一种应用。但是许多投资者按照上述所说的方法进行解套，结果并不是预期之中的结果，股价并没有涨停，反而跌停了，不但没能够减少损失反而还亏损很多。若是一只股票的走势不是很好，不管怎样也不能做盘中的差价。所以说，只有被套的股票变得活跃起来，才可以考虑做差价。而要看股票是不是活跃还要看成交 量是否放大，而成交 量是高位放量还是低位放量要根据量比和换手率这两个指标去做判断的。一般来说，一个小时之内换手和量比指标均达到2以上就是活跃。

在进行T+0的操作时要控制好仓位，最好是以少量的资金进行操作。另外，还需要严格的执行买卖纪律，当天有价差的话就出局，没有价差可做的话也要出局。

在别人贪婪时恐惧和恐惧时贪婪，靠的并不是勇气，而是理智。

就像段永平说的，一个值10块钱的东西你3块钱买，需要勇气吗？需要的是评估其真实价值的能力和理智。评估的前提，是放下偏见，寻找资料，展开逻辑，抓住对象的主要矛盾和本质性问题，并在恰当定性的基础上去谨慎定量。

有感于知识和智慧的差别。知识是可以传授的，而智慧只能启迪；知识的天花板取决于智商和受教育机会，而智慧的天花板取决于太多说不清的东西；知识能让人具有更高的能力，而智慧却更让人认识到局限性；知识是规矩和死板的，而智慧却是灵动而不拘一格的；知识是投资的起点，智慧却可能决定了投资的终点。

投资的风险是什么？我想包含3个层面。第一，是在根本不理解什么才是投资，并以近乎“技能裸体”的方式进入这个市场；第二，是无法理解风险的本质在于不确定性，而它只能降低却无法杜绝；第三，是忘记了投资本身一定是需要承担风险的。这与第二条并不矛盾，而是风险与机会的关系不是固化的而是动态的。

看市场时脑子里起码要有2条线：一条是价值线，一条是价格线。就像地球围着太阳的走势诞生了“春夏秋冬”，价格线围绕价值线的复杂波动也产生了“低估、合理、高估”等状态。

投资思考的核心第一是对企业价值线的未来走向进行评估，第二就是对2条线“当前偏离度”对未来收益率的影响进行评估。

有朋友问我花多少时间读财报，我说很少。因为第一能让我进入财报分析的公司就极少，如果不是从商业属性上和竞争优势上有突出吸引力，我为啥要看他的详细报表呢？第二我偏好的公司都属于业务简单财务结构也不复杂的为多，一般不会异常复杂。总之，我是个尽量免除不必要麻烦的家伙，从小就是。

那时间都用在哪里了呢？一，观察分析其生意的特性，思考行业格局及企业竞争壁垒在哪里；二，从整体上考虑投资它的关键逻辑和前提，以及这些因素的牢靠度及变化性；三，查阅企业行业的相关资料及重要数据加深认识；四，持续观察重要财务指标的变化和背后的意义；五，排查财务上和经营上的重大疑点。

人类不具有知识和阅历的基因继承，所以同一个社会中谁可以更成功往往取决于其学习能力。除了最基本的共同教育外，谁更善于站在前人的高度上思考而规避已经总结出来的教训，可能是非常关键的。至少在证券投资领域，屡教不改和对前人教训的视若无睹，是一批批的Mr.70%诞生的根本原因。

最不要怕的，就是谁都躲不过的系统性大恐慌。因为它就像女人闹小脾气，来得快去的也快。最怕的就是基本面逆转型的方向性下跌，因为那就像女人爱上了别人，离你只会越来越远而不再回头

投机市场的游戏就是一个管理和控制风险的游戏， 而不是追求利润的游戏，

估计很多人不同意这样的看法， 但这是我的理解，这使我很安全！ 盯住止损，止损是自己控制的； 不考虑利润，因为利润是由市场控制的！ 其实资本市场的实质就是资本再分配， 最高的境界就是心态的较量。

大 多数人都要过战胜自己这一关， 能尽快意识到自己的弱点才有可能少走弯路! 股票就是“赌博”，玩的就是心态， 赢时要放胆，输时要舍得放弃。 对行情赚到钱没啥了不起， 看对行情亏了钱还能不受影响接着下单才厉害。 自己不是输在盈利能力, 而是死在亏损大了舍不得砍，老是幻想能挺回来。 允许自己犯错并能控制自己的亏损应该是最终的目标。

战胜自己很难的， 我觉得能明白自己的毛病想法去避开比较现实。 只做自己有把握的行情， 做单不用想的那么复杂，简单有效就行。 根据自身特点找到合适的方法， 就能在市场活得长久，纪律和心态控制比技术提高更重要。

男儿在世，一诺掷地，自当溅血赴约， 然投机市场，比拼的是放弃的技巧，似不宜过分执著为好。 任何时候忘记了去尊重市场，都会铸下大错。 在不同的市场环境下采取什么样的战略战术才是长期成功的关键。 思考创造了人，多想想，想透澈点，盲从会死人的。

任何一种方法固定下来都能最终赢利，只是科学控制仓量的学问。 久错必对，久对必错，取长去短，少取长活，不战则已，战则必胜。 在有成绩后可以放弃，而在受到挫折后绝对不可放弃。 因为成功是最后一分钟来访的客人。（对做大趋势者犹为重要）

金 融交易的全部---- 就是要有一套有效的价格趋势策略, 加上良好的资金管理和风险控制机制。 用“分散”而“持久”的手段， 在投机市场上长期地占有概率优势，而不是孤注一掷。 既然是做趋势就不应该经常换短线来做， 因为趋势和短线考虑的角度是不同的，手法也不一样。 操作方法到一定程度要继续改善也是很难的， 因为无论如何都有出错的概率存在。

永远不要把自己置于危险境地，永远不要承担过度的风险。 只要你在入场前确定了自己能够承受得起的风险， 从原则上来说那就是个好交易。 “计划你的交易，交易你的计划”， 说起来很容易的一句话， 但是你是否能够“交易你的计划”，却是最关键的一点，也是最难执行的。

投机的核心就是尽量回避不确定走势，只在明显的涨势中下注。

并且在有相当把握的行动之前，再给自己买一份保险(止损位摆脱出局)，以防自己的主观错误。

做交易，必须要拥有二次重来的能力，包括资金上，信心上和机会上。

你可以被市场打败，但千万不能被市场消灭。我们来到这个市场是为了赚钱，但是这个市场却不是全自动提款机。进入股市，就是要抢劫那些时刻准备抢劫你的人。股票投机讲究时机和技巧，机会不是天天有，即使有，也不是人人都能抓住。要学会分析自己擅长把握的机会，以己之长，攻彼之短。有机会就捞一票，没机会就观望，离开。

如果自己都不清楚自己擅长什么，就不要轻举妄动。与鳄共泳有风险，入市捞钱需谨慎。做交易,最忌讳使用压力资金。资金一旦有了压力,心态就会扭曲。你会因为市场上的正常波动而惊慌出局，以至事后才发现自己当初处于非常有利的位置。你也会因为受制于资金的使用时间，在没有机会的时候孤注一掷，最终满盘皆输。资金管理是战略，买卖股票是战术，具体价位是战斗。

在十次交易中，即使六次交易你失败了，但只要把这六次交易的亏损，控制在整个交易本金20%的损失内，剩下的四次成功交易里，哪怕用三次小赚，去填补整个交易本金20%的亏损，剩下一次大赚，也会令你的收益不低。

你无法控制市场的走向，所以不需要在自己控制不了的形势中浪费精力和情绪。不要担心市场将出现怎样的变化，要担心的是你将采取怎样的对策回应市场的变化。

判断对错并不重要，重要的是当你正确时，你获得了多大的利润，当你错误的时候，你能够承受多少亏损。

入场之前，静下心来多想想，想想自己有多少专业技能支撑自己在市场中拼杀，想想自己的心态是否可以禁得住大风大浪的起伏跌宕，想想自己口袋中有限的资金是否应付得了无限的机会和损失。

炒股如出海，避险才安全。

海底的沉船都有一堆航海图。最重要的交易成功因素，并不在于用的是哪一套规则，而在于你的自律功夫。

时间决定一切。人生并不只是谋略之争，某种程度上也是时间和生命的竞争。巴菲特多活10年，每年哪怕只有5%的持续盈利，其财富的总增长，也足以笑傲天下。