周正庆证监会主席任内大事记：一份建议引发5.19行情

凤凰网财经讯 7月24日消息，证监会第三任主席周正庆因病医治无效于2018年7月21日2时50分在北京逝世,享年83岁。证监会人教部发出通知,周正庆遗体送别仪式定于7月27日在八宝山殡仪馆东礼堂举行。

以下为周正庆任内大事记：

清理整顿证券经营机构

1998年,证监会清理整顿证券经营机构。当时,国家审计署对88家证券公司审计后发现,普遍存在违规吸收社会资金、挪用客户保证金以及违规从事同业拆借活动的行为。尤其是挪用客户保证金,数额很大,蕴藏着很大的金融风险。

证监会组织一系列清理整顿,包括清理整顿场外非法股票交易市场、证券机构、期货市场、证券交易中心、原有证券投资基金等,共关闭涉及340万股民、520家企业的41个非法股票交易场所,将14家期货交易所撤并为3家……在没有影响经济社会稳定的前提下妥善化解了市场风险。

《证券法》获得通过

1998年12月29日,怀胎6载、跨越3届全国人大任期的《证券法》终获通过,并于次年7月1日施行。对此,周正庆功不可没。借用证监会首席顾问梁定邦的评价,“周正庆带领证监会走过了《证券法》起草过程最后也是最困难的阶段”。到1998年底,证监会先后颁布实施250多项法律法规,初步形成证券市场法律法规体系。

处置琼民源违规事件

1998年4月29日,经过一年多的调查,琼民源违规事件水落石出。调查发现,琼民源年报虚构利润5.7亿元,虚增资本公积6.57亿元。证监会对相关责任人进行了处罚,公司董事长还被移送司法机关。但是,对这只股票怎么办?考虑到持有该股票的10万股民的切身利益,监管部门宣布,“本着对广大股民负责的精神,将采取积极措施,对琼民源进行彻底改组,将注入新的资产,为公司复牌和今后的长远发展创造条件。”周正庆亲自出马,与当时的北京市领导反复协商,由北京市负责该公司重组,注入好的资产,然后再复牌。结果对因琼民源违规被查处停牌而被套2年半的股民而言,不仅没有受到损失,反而获得合理回报。有评论认为,管理层关心股市、爱护股民的良苦用心,由此可见一斑。

5.19行情

为此,他组织证监会有关部门对市场状况进行调查研究,并于1999年初,酝酿出台一份“关于进一步规范和推进证券市场发展的若干政策意见”,请示国务院。经过方方面面的协调和修改,当年5月16日,国务院批准了这份包括改革股票发行体制、逐步解决证券公司合法融资渠道、允许部分具备条件的证券公司发行融资债券、扩大证券投资基金试点规模、搞活B股市场、允许部分B股、H股公司进行回购股票的试点等6条主要政策建议的文件,也就是通常说的“搞活市场六项政策”,由此引发著名的“5.19”行情。

入世谈判

在1999年中国与美国进行WTO条款谈判时,周正庆是中国证券行业谈判小组的组长。当时谢庚(办公厅副主任)在一线与美国人谈判,周正庆主要在后台主持谈判事宜。

当时中方与美方的斗争十分激烈,美国要求中国的市场全部开放。周正庆提出了一条,亚洲金融危机刚刚发生,伤痛尚未抚平;在亚洲国家中,凡是资本市场过早开放的都遭到了大的损失,对发展中国家来说如果条件不具备,过早开放资本市场是很危险的。美国人对这一点哑口无言。

最后中方代表只做了四条承诺,外国证券机构可直接(不通过中国中介)从事B股交易;自加入时起,外国证券机构在中国的代表处可成为中国证券交易所的特别会员;自加入时起,允许外国服务提供者设立合资公司,从事国内证券投资基金管理业务,外资最多可达33%。中国加入后3年内,将允许证券公司设立合资公司,外资拥有不超过1/3的少数股权,合资公司可从事(不通过中方中介)A股的承销、B股和H股及政府和公司债券的承销和交易、基金的发起。