多家运营商联合华为布局5G路径曝光 这些产业链概念股将奏响“最强音”

多家运营商联合华为布局5G路径曝光 这些产业链概念股将奏响“最强音”

2019年08月22日 17:15:46
来源:第一财经

8月22日,5G板块午后持续拉升,截至收盘,博敏电子、英维克、中光防雷等4股涨停,特发信息涨逾7%,东方通信、中石科技、德赛电池等多股均不同程度上涨。

据界面8月22日报道,继中国电信与华为在2019年世界移动通信大会上联合发布5G“超级上行”解决方案后,中国电信上海公司联合华为公司率先实现全球首个应用“超级上行”解决方案技术的5G网络覆盖,并于今日在同济大学成功完成性能验证,为中国电信打造5G高速上行的领先网络迈出了商用性实践的第一大步。

同时,中国电信CEO表示,已与中国联通就联合建设5G网络达成高度共识,愿意与包括中国移动在内的其他运营商进行谈判。

8月21日,“大湾区5G产业联盟”成立典礼在香港举行。中国移动广东公司董事长魏明在典礼上致辞时表示,中国移动与华为合作,实现广深港高铁5G全线覆盖,广深港高铁将成为全国第一条5G全线覆盖的高铁线路。

今年6月,工信部宣布向中国移动、联通、电信和广电等四家运营商发放5G商用牌照,比各界预想的牌照发布时间提前将近半年。随后,5G网络建设步伐开始加速,各相关方相继宣布将会加速5G建设步伐。

近日联通举行的半年业绩报告会上,联通董事长兼CEO王晓初表示,今年公司资本开支控制在580亿元不变,其中5G投资维持在此前披露的80亿元左右,为年初计划5G投资规模(60亿元-80亿元)的上限。

8月8日,在财报会议上,中国移动董事长杨杰表示,今年中国移动全年资本开支不超过1660亿,与去年1671亿相比有所下滑,其中在5G方面的投资预计为240亿元。根据规划,今年中国移动将在全国范围内建设超过5万个5G基站,实现50个以上城市5G商用服务。

今年3月份,中国电信总裁兼首席运营官柯瑞文在今日的业绩发布会上介绍,今年中国电信在5G建设方面的投入预算为90亿元。柯瑞文表示,5G是新一代关键的信息基础设施,因此中国电信会积极务实,加快推进。

此外,8月19日晚间,国家广播电视总局印发《关于推动广播电视和网络视听产业高质量发展的意见》,其中指出,加快建设广电5G网络,打造集融合媒体传播、智慧广电承载、智能万物互联、移动通讯运营、国家公共服务、绿色安全监管于一体的新型国家信息化基础网络。按照全国有线电视网络整合发展领导小组部署,加快实现全国“一张网”,与广电5G网络建设一体化推进。

中信建投研报认为,近期,市场对于5G应用的关注度有所提升,包括5G手机、5G应用等。5G应用不论是超高清流媒体业务、云VR/AR,还是自动驾驶、智能制造,背后其实都是流量的逻辑,普遍与云计算相关。因此,建议重点关注云计算相关板块,包括IDC、网络设备、高速光模块等标的,以及网络可视化标的。推荐组合:烽火通信、紫光股份、中际旭创、太辰光、海能达、海格通信。

东吴证券认为,联通维持5G资本开支不变,探索共建共享新模式,推动网络基础建设加速推进。5G网络建设投资确定性仍然存在,预计相比于4G投资额仍有50%的投资增量。5G网络建设较5G应用板块率先启动,相关公司业绩有望保持2-3年稳定性增长。个股方面建议关注两条主线:5G网络建设及5G应用及流量,从投资节奏来看,5G网络建设先行,流量及应用在网络建设之后,弹性更大。

中泰证券指出,未来五年,全球移动网络设备将迎来发展中市场的4G全面快速建设和北美、东亚与西欧的5G网络渗透率快速提升的两条趋势性主线。在有成熟的4G产业链作为基本盘的前提下,5G设备产业链也将迎来重大技术变革和规模庞大的产业空间。

投资建议:世嘉科技(旗下波发特已供应国内设备商,在海外设备商也已突破,并有望打开价值市场的天线供应链,增长弹性可期)以及全球天线OEM龙头通宇通讯(持续受益于4G和5G建设双主线);长期深耕射频器件和子系统的大富科技和武汉凡谷(与海内外主设备商有长期合作,受益于4G和5G);以及东山精密(子公司艾福电子具备介质波导滤波器批量供应能力);建议对设备龙头中兴通讯给予长期战略关注。

富国基金表示,5G作为长期确定性的投资主线,未来行情不会一路高歌猛进,将演绎“一波接一波”的形态,结合现在的市场环境,震荡也是不可避免的。而每一次5G进程的提速,都可能增加这种确定性,甚至在行情上提前作出反应。5G板块半年报显示,上半年净利润同比由负转正,第二季度的净利润环比也大幅改善,业绩向好。