市场调整后出现“黄金坑”,7月机构调研数据有玄机

市场调整后出现“黄金坑”,7月机构调研数据有玄机

2020年07月31日 18:21:25
来源:每日经济新闻

原标题:市场调整后出现“黄金坑”,7月机构调研数据有玄机:王亚伟、高毅、淡水泉重点关注这些板块,但斌盯上这只股

7月以来,沪指从月初的2991点站上了3400点,之后有所回撤,而市场的调整带来了“黄金坑”的机会。随着市场人气高涨,私募机构也在积极通过调研挖掘优质标的。从7月调研情况来看,除了备受市场关注的医药、科技板块之外,家装、化工、啤酒等二线绩优板块也受到了私募的关注,尤其是百亿级私募的动向更值得参考。

7月机构调研次数环比降逾三成

据东方财富数据显示,近一月来,机构调研合计6828次,较上月下降了3199次,环比下降达到了31.9%。从板块来看,调研主板公司1335次,较上月增加了144次;创业板公司1536次,较上月减少了1393次;中小板公司3715次,较上月减少了783次。而从机构调研上市公司家数来看,近一月共302家上市公司接受了机构调研,较上月减少122家。其中,主板公司59家,创业板公司86家,中小板公司141家。

从机构调研的行业来看,汽车板块位居调研公司数量第一,其次是化学制药板块,第三是计算机硬件,第四是计算机软件。再之后的是生物医药、医疗服务等板块。从调研数量第一的汽车板块来看,德赛西威近一月接待了230家机构的调研,较上月增加了141家;华阳集团接待了123家机构的调研;第三的是奥特佳近一月接待了28家机构的调研。

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从上市公司接待机构调研的情况来看,海康威视位居调研机构总数量第一,近一月接待了356家机构的调研,公司在本月首次被机构调研后的10日内涨幅超7.19%。丽珠集团近一月接待了208家机构的调研,公司本月在被机构首次调研后的10日内涨幅超12.27%。另外德赛西威在本月接待了机构首次调研后的10日内涨幅为9.79%。

此外,还有多家上市公司本月在被机构首次调研后出现了股价较大涨幅,如聚飞光电近一月接待了112家机构的调研,在本月被首次调研后公司股价在10日内涨幅超16.67%;国际医学近一月接待了124家机构的调研,公司股价本月首次调研10日内涨幅为15.15%;另外,珠江啤酒近一月接待了142家机构的调研,在本月首次调研后公司股价10日内涨幅为15.6%。

对此星石投资首席研究官方磊告诉《每日经济新闻》记者,在看文献、卖方报告和长期跟踪行业数据之外,去调研是去解决疑问的途径,通过合规范围内的交流,从而补充了解长期跟踪的驱动因素。另外通过调研同类企业和上下游企业等,将整个行业的研究串联起来,有助于发现潜在的行业趋势拐点。

绩优二线个股受到私募关注

A股在7月可谓是乘风破浪,沪指从月初的2991点起步,月度涨幅10.9%,报收3319点。而私募机构也在积极通过调研挖掘优质标的。从月度调研情况来看,除了备受关注的医药、科技之外,家装、化工、啤酒等二线蓝筹股受到机构投资者关注,尤其是百亿级明星私募调研的标的,更是受到市场的高度关注。

7月以来,医药生物依然是明星私募们最关注的板块,如美年健康同时被淡水泉、星石投资、高毅资产集中调研;千合资本调研了中关村和一心堂等。而今年医药板块业绩爆发是意料之中的,如中期业绩大幅增长的理邦仪器得到了众多私募机构的关注。

尚品宅配近日获得了高毅资产、景林资产、星石投资和淡水泉等百亿级私募机构的关注。据公司透露,随着地产红利消失,市场增量将会逐步向存量市场转换,二手房和在住房改造的需求占比将会提升,这两类客户大部分都是有装修需求的客户,市场体量和潜力都很大。

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而近期的牛股海鸥住工在7月份获得了星石投资、东方港湾、明达资产、拾贝投资等知名私募机构的调研,海鸥住工在2016年起加速布局整装卫浴及内装工业化相关产业链,包括收购四维卫浴、定增收购苏州有巢氏并扩建整装卫浴产能、收购福润达、雅科波罗、科筑集成、冠军瓷砖、越南大同奈等,进一步完善整装卫浴产品与渠道布局。未来整装卫浴将成为公司明星产品,为未来收入和利润的主要驱动力。

另外,啤酒股也得到私募机构的关注,其中珠江啤酒在7月份得到了淡水泉、神农投资、宁波幻方量化、煜德投资等知名私募机构的调研,而珠江啤酒产品结构加速升级,总销量位居全国第6位,总产能220万吨/年,大部分产能位于广东省内。

A股后市基本面支撑私募这样看

A股8月行情即将到来,那么哪些板块或会更受机构认可呢?方磊告诉记者,一个以国内循环为主、国际国内互促的双循环发展的新格局正在形成,叠加资本市场改革加速,A股市场长期向好的趋势并没有改变。

方磊表示,回顾2020年上半年,市场上涨主要得益于经济修复、疫情得到控制、货币政策相对宽松带来的估值提升。而下半年,市场将步入业绩验证期,在这个过程中,个股的分化可能会加剧:那些真正有业绩的公司可能会享受业绩、估值的双驱动;而那些业绩没有验证的企业,资金的关注度会逐渐降低。

长期来看,国内经济结构转型成果初现,一个以国内循环为主、国际国内互促的双循环发展新格局正在形成。特别是在“后疫情时代”,当前国内经济已逐步恢复到正常状态,海外主要经济体也有望在下半年修复至准常态水平,从而带动内外部需求回升,上市公司盈利整体有望得到修复,叠加逆周期调节政策仍然会发力,各个类别的成长股都有不错的投资机会。一方面,科技、医药等领域的成长股代表长期发展方向,具备较大的长期成长空间,虽然前期的结构性行情对于部分企业成长性有一定的透支,但是仍然有很多质地不错的企业处于相对较低的位置,具备较强的投资价值。另一方面,随着经济加快复苏,消费、周期类别里同样有相当一部分优质企业通过规模扩张、优秀的管理、或者独特的经营模式获取更大的成长空间,在现阶段的市场里性价比凸显。

甄投资产也指出,打造“内循环”已经成为当前最顶层的政策共识,一方面着力打通国内生产、分配、流通、消费的各个环节,完善国内需求体系、供应链体系,充分发挥国内需求潜力,同时以满足国内需求作为经济发展的出发点和落脚点。另一方面以国内大循环为主体,使得国内市场和国际市场更好地联通、促进。在国内大循环政策,一些领域将因此受益,分别是:新基建领域——技术与数据要素的底层建设;国产替代领域——严重依赖进口的行业;消费领域——疫情原因无法出国,消费留在国内。