靴子落地震荡红盘 两类股不再灯下黑
财经

靴子落地震荡红盘 两类股不再灯下黑

2021年09月23日 21:50:49
来源:每日经济新闻

A股前天表演了一个探底回升,昨天又来了一个冲高回落,这就是它的韧性。不过,好在指数回落后能继续维持红盘震荡,表现还不错。

昨天是A股第45个交易日成交额连续破万亿,超过2015年,一个创纪录的日子。现在市场环境不同以往,整体资金杠杆率不高,完全没必要担心成交额见顶之类的说法。

昨天市场的整体表现可以总结为一点:靴子落地了。

美联储表示要停止QE,但没有给出具体的路线图。只要最近不加息,金融市场就是“接着奏乐接着舞”的节奏。

外盘最直接的映射就是我们的大宗商品,期货品种连续拉涨停的节奏怕是几年难得一见。

动力煤更是在政策压力下,继续创出历史新高。煤炭短缺的局面究竟如何度过,且行且看。期市火爆,不过A股一些关联板块已经不跟了,很多能源股和周期股高开低走套人,估计是前期涨幅较大,节前有部分资金选择获利了结。

近期的能源股和其他周期股,上涨的原因相同,都是因为缺电,但是逻辑还是各有侧重,因为一个是需求端的扩张,一个是供给端的收缩。

需求方面的扩张可以形成价量齐升的局面,但是供给端的收缩可就不一样了,是价升量减的局面,两种情况对业绩的影响是不一样的,需要我们区别对待。

还有几天就是国庆节,过完假期回来就快到10月中旬了,可以说是完美衔接了炒三季报业绩预告的时间窗口,按照上面的逻辑应该可以对能源股和周期股有一个更清楚的认识,不再灯下黑了。

尽管临近国庆节,资金仍然愿意选择性做多,这是很好的现象。盘中的亮点是以半导体为代表的科技股动了,一方面是华为消息影响,一方面也是因为科技股已调整很多天了,但科技股的持续性还要观察,特别是在节前,它能否走出独立行情,最好不要抱太多希望。

最近行情变化特别快,基本上每天的热点都不同。如果不是短线高手,还是建议拿稳持仓,避免拣了芝麻丢了西瓜,两边被打脸。

昨天尾盘,猪肉股异动了。玩周期股的都应该知道发生了啥,短期内猪肉是供大于求,国内外三元生猪出栏均价跌至6.06元/斤,猪价即将跌破6元/斤,按照目前养猪成本测算,猪价早已跌破了“地板线”。

农业农村部这次印发的《生猪产能调控实施方案(暂行)》,就是为了稳定猪肉供需,保障猪肉价格,政策底的味道很明显。但生猪价格到底有没有见底,还得市场说了算,需要继续观察。

放在更大的背景下,猪肉价格反映的是整个大消费。8月份的经济数据大家也都看到了,上周商务部提出14项促消费措施,新能源汽车、餐饮、家装消费等是重点。前天召开的国务院常务会议,表示要研究出台进一步促进消费的措施。

促进消费的政策有一个特点,政策一旦落实,可以较快地将市场利好反馈到企业营收上。官方释放的信号将极大鼓舞相关市场的发展预期。 (张道达)

根据国家有关部门的最新规定,本手记不涉及任何操作建议,入市风险自担。