浙系银行“三国杀”：浙商银行能否重夺“一哥”之位？

浙江金融圈的“三国演义”又翻开了新的一页。

11月17日，浙商银行官宣，提名行长陈海强为新任董事长。此时距离他加入浙商银行，刚好10年。51岁的陈海强，成为该行成立21年来首位从内部晋升的“一把手”。

今年4月10日，陈海强刚刚当选行长；又在7月，接替到龄退休的原董事长陆建强，代为履行董事长职责。直到此次获董事长提名，陈海强在短短几个月内完成了从首席风险官到行长、再到董事长的“三级跳”。

^陈海强

然而，这位浙商银行的新“一哥”，却不得不直面一个残酷现实——这家全国性股份行已从浙江金融圈的“一哥”宝座跌落，成为核心指标全面落后的“追赶者”。

在最新的三季报中，浙商银行的总资产、营业收入、归母净利润、不良率、拨备覆盖率等多项核心指标，已全面落后于曾经的城商行小弟宁波银行。杭州银行虽在总资产与营收规模上不及浙商银行，但净利润反超42.17亿元，不良率也远低于浙商银行。

而陈海强肩上的压力，远不止于此。

浙江金融“三国演义”格局生变

其实，从盈利能力上看，宁波银行早在2019年就已经超越了浙商银行。在当年的年报中，宁波银行实现归母净利润137.14亿元，浙商银行只有129.25亿元，差额不到8亿元。但到了2024年，差额已经扩大到119.41亿元；今年前三季度，又已落后107.77亿元。

到今年一季度，宁波银行营业收入首次超越浙商银行；6月末，宁波银行总资产达到3.47万亿元，首次超越浙商银行，也实现了关键经营指标对于浙商银行的全面超越。

浙系三强中，杭州银行虽然在总资产和营收方面，远不及前两者，但是到2024年中期，其归母净利润已实现对浙商银行的反超。到今年三季报，杭州银行的归母净利润已超浙商银行42.17亿元，有复制宁波银行的逆袭之路的迹象。

更令人担忧的是，自今年中报开始，浙商银行就出现了营收和归母净利润双降的不利局面；今年前三季度，该行归母净利润下滑9.59%，第三季度单季跌幅更达18.45%。而宁波银行和杭州银行则都保持着稳健的双增。

浙商银行的脚步何以如此沉重？或许可以从该行今年的年度业绩说明会上找到答案。

“这三年，尤其是2024年，我们实际上在化解不良资产方面的力度是很大的。通过三年时间把浙商银行影子银行业务形成的近2000亿元不良历史性地化解掉了。当初恒丰银行出险是注入了1000亿元，我们是就靠这三年自己挣回来的钱，一年一年地填。当时省委交给我的最主要的任务就是化解不良，今天可以跟大家说，历史包袱基本出清。现在不良率是1.38%，在12家股份制银行已经是第五、第六名，已经是正常的银行了。”浙商银行上一任董事长陆建强如是说道。

陆建强将自己在浙商银行的岁月形容为“下雨天干活”，坦言这几年始终在“穿越风雪”。

风雪过后，浙商银行的资产质量逐步改善，不良贷款率从2021年的1.53%下降到2025年三季度的1.36%，明显低于商业银行1.52%的平均水平。不过，该行的拨备覆盖率也进一步下降到了159.56%，较上年末大幅下降19.11个百分点，虽高于监管底线，远远落后于杭州银行的513.64%和宁波银行的375.92%。

陈海强面临的重大挑战

陈海强曾陪同陆建强一起“穿越风雪”，却仍未迎来彩虹。浙商银行的不良率连续下降，但不良贷款余额仍在增长，且关注类贷款规模（中报）也有所增大。而且，该行的房地产存量贷款虽然持续压降，但其第二、三、四、七大贷款客户都是房地产企业，合计规模177.01亿元。未来的风险资产处置压力依旧不小。

风险处置之外，陈海强另一个迫在眉睫的任务是，优化内控，重塑浙商银行的声誉。而这，也正是陈海强的优势之一。陈海强自2015年加入浙商银行，2020年7月开始担任浙商银行任副行长，2021年6月起任执行董事并曾兼任首席风险官，亲历了近年来浙商银行的一系列人事动荡。

近年来，浙商银行深陷高管落马的腐败漩涡。2019年，浙商银行上海分行原行长顾清良落马，因受贿1242万余元获刑14年。2021年起风波升级，原副行长张长弓被查，据悉涉案金额超9亿元（受贿3亿+挪用公款6亿），其揭发直接上级、原董事长沈仁康，后者2023年被查，涉案数亿元，至今案件仍在审理中。2024年，时任行长张荣森、前副行长刘龙、合肥分行行长李洋相继失联或被查；2025年，宁波分行行长姚伟标疑似涉案失联，外部监事高强被查。一系列腐败事件，成为浙商银行挥之不去的声誉污点。

腐败问题之外，频繁的监管罚单也从另一侧面折射出浙商银行的内控漏洞。特别是今年，堪称该行的“罚单大年”。据凤凰网财经《银行财眼》不完全统计，浙商银行今年累计收到20张监管罚单，罚没金额合计超4600万元，其中超千万元的大额罚单就有两张。今年1月，浙商银行上海分行因“贷款管理严重违反审慎经营规则、虚增存贷款”等15项违规，被重罚1680万元；9月，浙商银行总行又因“相关互联网贷款等业务管理不审慎”，被罚款1130.8万元。

相比较之下，宁波银行和杭州银行无论在罚单数量、总罚款金额、单笔最大罚款金额方面的表现都要好得多。内控治理，正严峻考验陈海强的管理智慧。

当然，除了化解存量风险、强化内控，如何提升盈利能力、带领浙商银行重回增长轨道，同样是陈海强无法回避的责任。当下，无论从整个银行业还是浙江区域市场来看，竞争逻辑已从“规模竞赛”转向“质量比拼+特色突围”。

陈海强这位曾与浙商银行一起“共冒风雪”的“新舵手”，能否带领该行真正见到彩虹，在浙系银行的激烈“三国杀”中重夺“一哥”之位，凤凰网财经《银行财眼》也将持续关注。