不良率连续三年下降 中信金融资产风险管理实现跨越式转变

3月30日,据中信金融资产(02799.HK)发布的2025年年报显示,2025年末公司不良资产余额下降22%,不良率下降0.41个百分点,连续三年保持“双降”,母公司拨备覆盖率高于监管要求,资产结构持续优化,资产质量全面提升,经营抗风险能力明显增强。在守住风险底线、夯实资产质量的同时,公司经营业绩连续三年快速增长,全年实现归母净利润人民币110.86亿元,剔除金租公司出表影响,同比增长17%,高质量发展根基愈发坚实。

该公司资产质量的全面夯实,源于三年多来系统性、根本性的变革。自2022年加入中信集团以来,中信金融资产全面推进全面风险管理体系建设,按照“夯实基础 稳中求进 提质增效”总体思路,用三年时间完成了从“被动应对”到“主动驾驭”的深刻转变,将风险防线从“事后处置”前移至“事前防范”,为资产质量筑起坚固屏障。

2023年至2025年,公司实施全面风险管理体系建设三年行动,锚定“风险管理水平达到行业领先”目标,明确54个方面415项具体措施,规划“建设行动年、巩固提升年、全面深化年”三步走路径,用三年时间完成了风险管理的系统性重塑。

治理架构上,搭建“四层三道”治理架构,制定“三道防线”履职责任清单,实施风险总监垂直管理,风险条线履职独立性和专业能力显著增强。流程管控上,针对行业研究、业务准入、审查审批、投后管理等8个主要环节逐一健全机制。投前行业研究实现细分领域深度研究,投后管理赋能日益彰显,分类巡访、风险应对等机制全面做实。工具支撑上,新一代业务核心系统全面上线,近20个风险管理相关系统不断优化,在行业内率先建成投后管理监测平台,实现数据驱动、总分协同的风险“监测—预警—应对”工作闭环。

公司将改善资产质量作为风险管理的“落脚点”和检验体系成效的“试金石”。在持续推进风险处置“清旧”的同时,公司着力强化“控新”推动“资产焕新”。每年实施资产质量“防下迁”工作方案,明确重点单位、重点项目清单,按周监测督办重点项目进展。对不同风险程度项目匹配监测力度,实施项目临期管理机制,重点项目由总部牵头进驻现场督导,风险防控能力显著增强。通过三年系统建设,公司实现了“全机构、全客户、全流程、全品类、全覆盖”的风险管理持续巩固,“控风险有效、促发展有力、强体系有为、提能力有方”的格局积厚成势,成为公司高质量发展征程上的有力支撑和坚固屏障。

数字化转型为风险管理注入新动能。公司精准筛选AMC业务领域核心监管法规与公司制度,整合定制一体化合规知识库,行业首发合规AI助手,为一线业务人员快速锚定交易结构合规要点,为中后台管理人员快速匹配政策依据,高效解决合规难题。同时建立覆盖全领域的内控合规问题库,实现合规“一本账”线上管理。2023年以来,公司每年开展合规文化宣传月活动,公司总裁讲授合规专题课,41家经营单位同步开展“一把手讲合规”,营造“事事有规、人人合规、时时守规”的浓厚文化氛围。