行业盘点|2017年度金融科技行业的十大关键词

『回顾金融科技在过去一年的发展历程，不难发现，创新与监管始终并存。在人们享受着金融科技带给传统产业以变革的时代红利下，行业也在强监管模式下不断转型升级，谋求蜕变重生的机会。』

文/Andy

来源：互金通讯社

刚刚过去的2017年，对于中国金融科技而言，注定是极不平凡的一年。在这场由互联网技术与金融产业创新融合、继而重构传统产业价值链和创造出全新社会价值的变革中，中国金融科技公司也迎来了丰收的一年，多家金融科技公司上市，如何承担更多社会责任将成为这些领军企业新一年中必须思考的问题。

与此同时，与行业发展息息相关且无法回避的监管问题，也在2017年中声势浩大地铺展开来。强监管下，金融科技日益走向规范健康，其对我国经济转型升级和推进普惠金融进程所发挥出的作用与价值愈发凸显，在此背景下，金融开始真正脱虚向实，并通过产融结合等方式回归服务实体经济的本源。

以下是互金通讯社整理出来的“2017年中国金融科技领域具代表性的十大关键词”，让我们来一起回顾一下。

扎堆赴美上市

2017年，中国金融科技企业掀起了一股海外上市的浪潮，除了2015年上市的宜人贷，截至目前，乐信、趣店、和信贷、拍拍贷、信而富、简普科技（融360）6家金科企业赴美完成IPO，另两家金融科技公司众安在线与易鑫集团也于今年在香港完成挂牌。此外，点牛金融也已向美国证监会提交招股书，陆金所、随手科技正在为赴美上市做准备。

【点评】：随着云计算、大数据、区块链、物联网、人工智能等新技术的日新月异，金融科技在国内的发展速度十分惊人。这一波互金企业海外上市潮的背后，这是我国金融科技快速崛起、金融市场结构不断完善、和人们金融需求逐渐得以满足的直接体现。

中国金融科技企业海外上市后表现亦是不俗，直接的触动因素是消费金融、尤其是作为消费金融的主力业务——现金贷的超常发展。相信在监管政策的指引下，人们对于行业的认知将会更加客观和理性，同时借着这股热浪，将会有更多优秀企业加入到海外上市的阵营之中。

现金贷急刹车

近年来，现金贷行业可谓是风生水起，然而伴随野蛮生长的，是监管缺失之下的乱象丛生，过度借贷、多头授信、不当催收、畸高利率等问题不断曝光和引发热议。12月1日，央行、银监会联合下发了《关于规范整顿“现金贷”业务的通知》，这也标志着针对现金贷业务的监管开始落实，一时风头无二的网络小贷及现金贷业务迎来了急刹车，目前各地整治仍在继续进行。

【点评】：从监管层的态度来看，并非是对行业执行“一刀切”，而是针对持牌、畸高利率、多头借贷、暴力催收等一系列问题实施重锤整顿，助贷通道也被暂封，同时暂停批设网络小贷以及启动对其进行融资排查。

另一方面，成立“金融稳定委员会”（简称“金稳会”）指导、监督地方金融监管，至此，以中央主导、地方落实、行业自律和社会治理组成的一套完整监管体系初步形成，未来，在多方共同努力下，行业必将进入到良序发展的轨迹上，在普惠原则上补位传统金融服务。

AI技术打开商用场景

在过去一年里，不断推入市面上的智能产品将AI技术从实验室进入大众视野当中，而AI、智能云等技术结合场景、落实到产业应用的范围也越来越广。目前来看，以BATJ为代表的互联网巨头都已启动了在AI领域的布局：阿里对于AI应用选择的是先和生态内的场景做紧密结合以革新大数据算法和精准度，给实体制造业带来更多帮助；百度对于AI的投入是一套以人工智能、大数据和云计算三大板块为核心的组合模式，AI最重要的项目“无人车”目前已经开始逐步落地；腾讯在AI领域的动态不多，据了解目前的进展是尚处于高端人才搭建和技术研发实验室阶段。

巨头们对AI的重视程度不言而喻，然而某种程度上，除了京东金融之外，尚未有其他家实现AI规模化应用。作为国内首家推出刷脸支付商业化的科技公司，京东超脑对人脸识别准度高达99.9%，这也是业界最高水平；基于强大的数据处理能力、生物探针等高新技术之上的风控模型，不仅有效提升非人工服务效率，更保证了坏账率和资损水平低于行业平均值50%以上。在开放、共享的理念下，未来京东会在数据和AI等领域持续投入千亿规模，打造成为全球领先的数据驱动型科技公司。

【点评】：近年来，随着“大数据+算法”的不断迭代，基于此构建起来的AI技术实现了对人类意识、思维、行为的还原和模拟，使得AI的商业化价值不可估量。眼下，综合实力强劲的各大科技公司纷纷杀入这一领域，并将其视为下一个战略高地。

整体来看，AI领域先期投入到人才和研发上成本十分高昂，目前除京东金融外尚无大规模的市场化应用推出，也就是说，各大巨头的比拼主要集中在招兵买马和研发试错的过程中。作为一项科技含量极高的技术，AI只有与市场需求和应用场景紧密结合，才能解决到实际问题，将自身价值发挥到最大。

支付攻伐战（NFC支付）

人们对于NFC支付其实并不陌生，就支付方式而言，NFC支付与二维码支付、POS机构刷卡，构成了市场存在的主要的三种支付方式。然而，受限制于银行、运营商、硬件厂商等多方利益难以协调，NFC支付在国内的发展相对滞后，且产品种类也较为单一。

2017年，拉卡拉将NFC支付与可穿戴智能设备相融合，并通过结合公交系统、线下消费、甚至信用领域等场景的使用，将NFC支付再一次带到人们面前。从这项技术此前在其他场景的应用来看，门禁卡、食堂卡、酒店房间卡、会员卡、景区门票卡等其它智能卡，均可以通过绑定NFC技术获得实现。

另一个亮点来自京东金融。京东是Apple Pay首家支付账户发行机构，开创了Apple Pay亚洲乃至全球的先例。自2017年7月京东闪付上线后，京东闪付用户的月活跃率和用户月均交易笔数优于市场平均水平，成为Apple Pay亚洲最具创新的产品之一。目前，京东闪付在中国NFC市场占有率已达行业第一。

【点评】：一般来看，具有安全和便捷双重优势的NFC支付，在经济发展成熟的发达国家几乎是移动支付市场的首选。相较于其他支付方式，以高科技驱动的NFC支付手段由银行主导，无论是在数据保密性、技术安全性、操作快捷性、产业O2O生态方面上，都胜过扫码支付和POS刷卡支付。

未来，随着具有NFC功能模块的手机逐步普及，这种支付方式有望在政府指导下快速成长起来。当NFC的种种不利条件在逐步得到改善，凭借其体验和技术方面的优势，在手机支付时代，NFC支付依然有机会成为与扫码支付、POS刷卡支付协同合作，为人们带来更多服务选择。

P2P合规化加速

自2016年监管层针对P2P行业开展“824”新规后，关于最后验收日期一拖再拖，而12月下发的《关于做好P2P网络借贷风险专项整治整改验收工作的通知》敲定2018年上半年为截止期限，这也使得各个P2P平台在合规建设方面再度提速。

根据监管的明确指示，整改验收按照“明确标准、严格把关、积极稳妥”的原则，一家一策、整改验收合格一家、备案一家，有序开展辖内存量网贷机构的整改验收与备案工作，回归信息中介本质，坚持小额分散功能，定位线上经营，建立合理的定价机制，以服务实体经济和小微企业。

【点评】：在明确2018年上半年为整改验收日期之前，监管层也出台过金交所、首付贷、校园贷、现金贷等针对各细分业务领域的整顿方案，明确具体整改备案时间表后。

不难看出，监管层对P2P行业最后验收一拖再拖，是本着科学、有效的原则，根据整顿成效阶段性推进合规进程的，为的是建立一种长效的风险管理机制。与此同时，中国金融开始迈向一个新阶段，从过去长达十年的宽松、包容、鼓励创新的一个松周期、弱监管，已经进入了一个紧周期、强监管时代已经到来。

区块链

2017年，除了AI之外，另一个被人们所热议的概念，非区块链莫属。人们对区块链的初始认知，主要来源于价格和市值齐飞的虚拟货币——比特币；那么，从去年开始，区块链作为一种极具价值的底层技术，其去中心化、不可篡改等特征，正赋予金融业深刻变革的希望。

然而与其他新兴领域一样，在其技术价值被越来越多国家和市场所认可和追捧的过程中，同样是基于这种技术之上的虚拟货币以及ICO模式，正在被全球监管者和部分金融业内人士高度"警惕"。

【点评】：对于区块链在过去一年里的表现，可以用一个词来形容——“热度不纯”，这是因为这种已上升到某些国家战略层面的先进技术，在市场应用层面，更多落实在以比特币为核心框架的ICO上面，而其对于身份验证、跨境支付等技术价值并非真正发挥出来。

去年，由工信部作为指导，中国区块链技术和产业发展论坛公布了首个政府指导下的《区块链和分布式账本技术参考架构》标准，同样在去年里，工信部还发布了区块链白皮书。可见，在顶层设计的架构里，区块链是被政府层面支持的，未来，对区块链的市场教育必将回归到其技术本身上来。

金融云

随着金融机构数据体量的增多和对提升信息化管理效率的要求加大，金融云服务已在全球云计算市场规模中的占比不断提高。

目前来看，综合实力强劲的五大行，均实现了部分云化业务系统；此外，兴业银行旗下兴业数金与IBM联合发布的“数金云”，已占据了全国约1500家村镇银行超12%的市场份额，招商银行旗下招银云创也针对省级农商行等金融行业用户推出金融行业云平台等等；以阿里、京东为代表的科技实力极强的互联网巨头，云服务能力更是毋庸置疑。

或许正是坚持深耕科技，这一次，京东金融又一次走到了行业的前面。在JDD-2017全球数据探索者大会上，刘强东的金句“AI既是一种技术,也是一种思考方式”刷爆了各大媒体和朋友圈，与此同时，京东正式推出了全球首个提供FaaS（Fintech as a Service）的企业服务云平台——京东金融云，也瞬间成为市场关注的焦点。

据了解，FaaS服务层的所有模块都是从京东金融自身的金融科技业务中解耦出来，例如智能营销、智能风控、智能客服等等，因此更加贴近金融业务核心，同时反哺数据模型以提高精准度和服务效率。数据显示，FaaS帮助银行将信贷审核效率提高10倍以上，客单成本降低70%以上。

【点评】：从服务对象来看，大型企业的金融云服务集中对中小银行全面渗透和提供服务，以帮助这些中小银行提高服务效率，开拓差异化发展道路；而以京东金融云为例，除了能针对金融行业特点，通过独有的FaaS服务，满足金融机构以及其他企业在金融业务提升核心价值的需求之外，还可以为自身生态内的海量用户提供金融服务解决方案。

可见，在银监会《中国金融业信息技术“十三五”发展规划》战略下，金融云服务的发展将更加迅猛，这种更开放、便捷的输出方式向外提供金融服务，促进普惠金融的发展，为自己找到了更多可发挥的舞台。

传统金融牵手互联网科技纵深合作时代开启

3月，建行与阿里巴巴和蚂蚁金服签署三方战略合作协议；6月，工行与京东金融签署金融业务合作框架协议；同月，农行宣布与百度达成以金融科技为主要方向的战略合作；依然在同月，“中国银行——腾讯金融科技联合实验室”挂牌成立；8月，交通银行与苏宁控股、苏宁金服开展智慧金融战略合作。

【点评】：五大行在一年里竞相与互联网巨头达成战略合作，向市场明确释放出这样一个信号：传统金融与互联网科技合作已成大势所趋，“生态竞合、科技赋能”将成为金融科技的新常态。

特别是全面攻城拔寨的京东金融，2017年成绩更是斐然：支付方面，京东金融旗下网银在线正式成为中国银联收单成员机构，与银联开展风险信息共享，同时也成为“网联”股东；银行方面，京东金融与北京银行进行风控联合建模，与大连银行合作打造”壹伴客”直销银行,与工商银行推出“工银小白”数字银行和智慧贵金属店；证券方面，牵手国元证券拓展金融科技合作。凭借400余家银行，120余家保险公司，110余家基金公司，40余家证券、信托、评级机构等合作伙伴，京东金融成为几大巨头中与金融机构合作落地最快、最广、最深的一家。

网联、信联成立

“网联”成立于2017年8月29日，根据央行要求，2018年6月30日起，第三方支付机构受理的涉及银行账户的网络支付业务全部通过“网联”平台处理，45家股东中大部分为第三方支付机构，但排除了银行和银联。

“信联”成立于2018年1月4日，由中国互联网金融协会于去年末的第一届常务理事会2017年第四次会议上审议并通过，参见机构包括了BATJ等具有强大数据源的互联网巨头及第三方科技及数据公司。

【点评】：网联和信联的成立，可以说是互联网时代中金融基础设施快速完善的一个重要里程碑。从组织机构来看，“网联”是由央行主导的，央行系占比最大；“信联”是中国互联网金融协会主导的，互金协会占比最大。可见，两大组织的成立，都是基于国家及社会的公共力量之上的新单位。

随着移动支付的驱稳和消费信贷规模的增长，由公共力量来主导这两个重要的领域，那么必将讲求更多的公平性、公益性，这不仅有利于非寡头和中小微企业的发展，同时也对整个社会信息及大数据体系的构建，起到了至关重要的作用。

普惠金融深化发展

当前我国经济进入新常态下，实体经济的转型升级迫切需要金融科技的创新发展及推动支持。为支持普惠金融的发展，国家也出台了一系列扶持政策：去年初，银监会发文鼓励大中型商业银行设立普惠金融事业部，国有大型银行要率先做到；同时强调持续深化普惠金融机制改革，支持条件成熟的银行进行小微企业信贷子公司改革；《G20数字普惠金融高级原则》等文件提出倡导利用数字技术推动普惠金融发展，这些意味着三农、小微企业的金融门槛将被有效降低。

正因如此，借助金融科技支持三农，推动精准扶贫，更是践行普惠金融道路上的重中之重。

事实上，不少金融科技企业都在积极推行这项事业，特别是京东金融针对三农养殖产业周期的特点，设计出的“数字农贷”，不仅仅从供应链角度切入，为用户提供了一整套数据驱动的农贷金融解决方案，还将推动农业生产管理走向数字化。

根据战略规划，2018年京东金融有望进一步把智能科技、支付服务、物流服务等环境，全面引入到数字农贷的全过程当中，最大化提高这种创新的微供应链金融模式的流转效率。

【点评】：从京东金融独创的“数字农贷”来看，金融科技与实体经济的发展目标是极其一致的：一方面，依托金融科技，资金、资源能更高效配置到农户或相关小微企业中；另一方面，可以提高经济活动中的信息透明度，扩大金融服务的范围，从而实现普惠三农和服务实体经济的发展。

正是抓住了这一点，京东金融的“数字农贷”从产品设计上便以实体经济为出发点与落脚点，来提升对社会经济的服务水平；与此同时，实体经济和金融科技在规模、结构、质量、发展动力上，也是相互影响、共生共荣的，只有这样才能实现整个社会经济发展的可持续性。

回顾金融科技在过去一年的发展历程，不难发现，创新与监管始终并存。在人们享受着金融科技带给传统产业以变革的时代红利下，行业也在强监管模式下不断转型升级，谋求蜕变重生的机会。

展望2018年，我国金融科技、乃至整个金融行业终将迈入重塑之路，且会朝向更加规范、更加阳光的方向转变，让我们拭目以待。