农行H股承销费1.3% 创四大行最低记录

2010年07月14日 11:18
来源：财经网作者：胡采苹

0人参与0条评论

【《财经》记者胡采苹】7月16日将在香港联合交易所上市的中国农业银行(601288.SH，1288 HK)，近期给出了H股承销商的承销费率。知情人士向《财经》记者透露，这宗即将创下全球有史以来最大规模首次公开发行的股票，同时也将创下中国四大国有银行最低承销费用纪录，H股部分的承销费用是1.3%。

农行此次IPO总发行金额是192亿美元，H股发行金额是104亿美元；由于承销费用不计算绿鞋机制额度，因此H股部分的承销费用收入是1.352亿美元，相当于9.16亿元人民币，将由H股承销商依照承销额度分配。

农行的H股承销商分别为中金公司、摩根士丹利、高盛、摩根大通、德意志银行、麦格里，以及农行的子公司农银国际。其中摩根士丹利、高盛、中金公司、农银国际则是这次史上最大IPO的联席全球协调人。

市场人士表示，A股承销费可能略低于H股水准，但不会有太大差异，“已经很低了！”他说。

相较于过去建行、中行、工行给出的2.5%左右比率的H股承销费，农行付出的承销费用足足低了超过一个百分点，农行用最低成本发出最大规模的股票。

一位熟悉农行IPO过程的市场人士表示，其实农行这类项目是各家投资银行必争的“指标型项目(landmark transaction)”，因此即使承销费用给得较低，各家投行仍会尽全力争取，因为大家都希望能在未来公司的客户名单上，增加一笔“全球最大IPO项目”

据《财经》记者了解，农行在承销过程中，迟迟不向各家投行透露“联席全球协调人”的名单，就是希望各家投行会为了争取“联席全球协调人”地位，尽全力为农行售股。市场也一度广泛流传“联席全球协调人”名单的错误版本，导致最终未进名单的投行委屈，而进了名单的投行尴尬。

无论承销费用多低，据《财经》记者了解，进入此次农行IPO承销团队的投行，对于能参与全球最大IPO仍然感到与有荣焉。-