肖钢：目前审批和备案事项太多不利于激发市场活力

2013年11月19日 10:27
来源：凤凰财经

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凤凰财经讯 11月19日消息，证监会主席肖钢在《财经》年会开幕式上做主旨演讲时表示，我们现在各种形式的审批和备案的事项还是比较多。这些我觉得都不利于激发市场的活力。当然，也不能促进市场主体公平、有效率的竞争。”

肖钢指出，我们现在各种形式的审批和备案的事项还是比较多，尽管经过几轮的下放，但是目前备案、审批的事项还是多。而且除了备案审批的事项以外，我们还有好多没有太多名目的一些打引号的审批事项，比如说我们有些事情要登记，有些事情还要验收，你说验收算不算审批事项？不算，从思想上来讲不算，但是你不验收，这个事情就办不成，就通不过，诸如此类的很多。那么，这些我觉得都不利于激发市场的活力。当然，也不能促进市场主体公平、有效率的竞争，我觉得这个大家都非常熟悉了。

■ 名词解释

审批制是一国在股票市场的发展初期，为了维护上市公司的稳定和平衡复杂的社会经济关系，采用行政计划的办法分配股票发行的指标和额度，由地方或行业主管部门根据指标推荐企业发行股票的一种发行制度。

核准制一方面取消了指标和额度管理，并引进证券中介机构的责任，判断企业是否达到股票发行的条件；另一方面证券监管机构同时对股票发行的合规性和适销性条件进行实质性审查，并有权否决股票发行的申请。

注册制是在市场化程度较高的成熟股票市场所普遍采用的一种发行制度。证券监管部门公布股票发行的必要条件，只要达到所公布条件要求的企业即可发行股票。

■ 释疑

注册制并非不做审查

在国内，注册制并没有严格的界定，此前不少投资者认为，没有审核简单的备案就可以上市就是注册制。

但实际情况可能与此相去甚远。

今年6月份，证监会办公厅副主任江向阳曾表态：“事实上，即使是实行注册制的市场，对于新股公开发行的审查也是非常严格和细致的，并非像有些意见认为的仅仅是简单的备案。”

实际上在美国市场上，美国证监会会对企业IPO资料做“形式审核”。其对IPO的审核内容以信息披露为主，主要通过“意见书”的方式进行审核。

审核的具体流程是，企业向证监会提交注册登记书，独立审计者向证监会提供一份审计报告。证监会要根据企业的性质组织一个审核小组进行审核，证监会再根据审核情况向企业发意见书。

江向阳此前表示，无论是核准制还是注册制，都必须坚持以信息披露为中心，确保企业能够真实、准确、完整、及时披露相关信息。