深交所修订交易规则

2011年01月17日 07:31
来源：深圳特区报

0人参与0条评论

深圳特区报讯 (记者王欣)近日，深交所正式发布了《交易规则》(2011年修订)，并拟于2月28日正式实施。新修订的《交易规则》主要从进一步优化市场运行效率、提高交易系统安全性、规范规则体系管理等方面做了修改和完善。

这次对《交易规则》的修订主要以适应性的调整为主，不涉及重大制度变更。共新增25条，删除10条，合并6条，分拆1条，调整顺序2条。

本次《交易规则》修订，主要体现在三个方面：

一是充分总结了深圳市场近年来的运作情况和监管经验，对部分交易机制和风险控制措施进行了调整和优化，如调整了ST类股票异常波动停牌触发指标，扩大了盘后交易信息公开披露范围，优化了对“异常交易行为”认定标准并增加了对异常情形的界定等。《交易规则》修订后，如ST和*ST股票连续三个交易日内日收盘价涨跌幅偏离值累计达到±12%，交易所将分别公布其在交易异常波动期间累计买入、卖出金额最大五家会员证券营业部或交易单元的名称及其各自累计买入、卖出金额最大五家会员

未股改ST类股票同样适用该项规定。

二是针对交易系统功能设计对部分规则条款进行了调整，在不影响投资者交易习惯的前提下，提高交易所交易系统安全性，如统一了主板、中小板及创业板股票有效竞价范围设置，完善了规则中有关集合竞价成交价确定方式的相关业务描述等。包括：删除了有关中小板股票连续竞价期间的有效竞价范围设置为最近成交价上下3%的内容，将主板、中小板及创业板股票有效竞价范围统一设置为10%，方便投资者理解；取消了增发股票(包括公开增发和定向增发股票)上市首日放开涨跌幅限制的规定；取消了无涨跌幅限制证券大宗交易价格可在当日已成交的最高、最低价之间确定的规定。

三是对原有交易规则体系进行梳理、整合，将部分业务细则、通知中的成熟做法纳入交易规则，简化了规则体系，方便投资者学习理解，如在规则中增加了对融资融券交易的管理规定与相关实施细则有效衔接，将原以通知形式发布的对股票上市首日交易风险控制措施正式纳入规则条款等。

同时，新《交易规则》充分考虑了市场现有制度的可用性和稳定性，没有作出影响投资者交易行为的创新制度安排，但基于对未来业务及产品创新发展的研判，利用《证券法》赋予交易所的市场创新空间，在部分条款上面采用了更灵活的表述，为未来的制度创新预留空间。

深交所有关负责人表示，交易制度的修改和完善可能会对投资者的交易行为产生重要影响，涉及投资者的根本利益，各证券公司务必要向客户做好规则宣传及内容讲解工作。在深交所网站及相关媒体上，投资者也可以自行查阅规则全文、新旧对照及规则解读等材料。