恒大地产签对赌协议：2020年7月前完成A股上市

中国证券网讯 12月18日，从一份《恒大地产战略投资项目推介资料》中发现，恒大地产已经完成回A股的路演，按照时间表，恒大计划于2017年1月份公布最新的重组方案。资料显示，恒大估值从2298亿元下调至2280亿元，而恒大与战略投资者签署的对赌协议显示，恒大地产最晚A股上市期限为2020年6月30日。

据澎湃新闻12月19日报道，按照文件上的内容显示，恒大地产已经于10月20日完成投资者路演，按照项目时间进度表，恒大将于2017年1月15日完成A股上市公司公告重组方案程序，于2017年4月28日恒大地产重组上市完成。

恒大地产作为此次引入战略投资者的主体，香港上市公司内保留的业务包括安基BVI、恒大健康（00708.HK）和恒腾网络（00136.HK）。其中，安基BVI通过广州超丰和广州凯隆两层的设计，持有恒大集团的全部股权。

而恒大集团旗下的文化业务、金融业务、互联网业务，以及以海花岛和启东海上威尼斯为代表的旅游文化开发业务，都仍将留在港股平台。此外，嘉凯城52.78%的股权也将保留在港股。

从正式披露借壳深深房A(000029.SZ)到完成投资者路演，恒大地产只用了半个月的时间。

恒大地产本次的募资对象包括中信系、景林投资、长安信托以及若干机构投资者，按照时间表，目前恒大地产与战略投资者已经签署附条件的增资协议，同时完成战略投资者缴款及工商变更登记手续。

此次投资规模为20亿元，投资形式是以现金方式增资，恒大地产的估值为1980亿元，投资后达到2280亿元，投资期限为3+1+1年（3年锁定期，1年解禁退出期）。同时，投资退出的方式有三种，除了上市后在二级市场通过出售股票退出之外，广州凯隆置业回购及恒大地产分红也是退出的一种方式，此外还可以长期战略持有，凯隆置业股权补偿战略投资者50%的股权。

文件显示，恒大地产拟对投资者承诺，在未实现上市的情况下，恒大地产将兜底保证投资者年均7.79%的投资收益。