“不会取缔余额宝”释放的积极信号

全国政协委员、中国人民银行行长周小川3月4日表示，对于余额宝等互联网金融产品肯定不会取缔，过去没有严密的监管政策，未来有些政策会更完善一些。全国政协委员、银监会前主席刘明康表示，互联网金融主要做“小微”，按大数法则来控制风险，不一定要像银行业进行监管。

周小川和刘明康的表态，给余额宝及其8000多万用户吃了一颗“定心丸”，也相当于对近来余额宝存废之争作出了权威裁决。前不久，央视证券资讯频道首席评论员钮文新在博客上发表《取缔余额宝》一文，痛陈余额宝是“吸血鬼”，主张取缔余额宝，“还中国以正常的金融秩序”。此文一石激起千层浪，引来各种板砖和口水——是啊，如果给用户较高利润回报的余额宝是“吸血鬼”，那么存款利率畸低、长期靠存贷款巨大利差赚得盆满钵满的银行又是什么呢？恐怕是“吸血鬼中的吸血鬼”了。这正是人们愤愤不平之处，很多人为余额宝辩护，矛头所指其实是银行，人们乐于看到余额宝成为一条“鲇鱼”，对银行的既得利益发起挑战、形成冲击。

据报道，截至2月26日，余额宝用户数突破8100万，超过了A股股民的数量（约为6700万）。这一方面见证了互联网金融的巨大吸引力，另一方面反映了民众投资、理财渠道逼仄的现实。随着收入水平提高，民众手里有了一些闲钱，然而股市半死不活、房产投资受限、银行存款利率畸低，使得民众无法获得满意的“财产性收入”。正是在这种背景下，余额宝等互联网理财产品应运而生，它是那样“亲民”——不仅利率较高，而且方便快捷，更重要的是“零门槛”，哪怕1元钱也能“钱生钱”。这样的理财产品，不受民众欢迎才怪。“不会取缔余额宝”的表态，体现了有关部门对于民众意愿及获得“财产性收入”的尊重。

余额宝等互联网理财产品的出现，势必会分流大量银行存款，对银行的既得利益形成冲击。这在银行眼里可能是坏事，但民众乐见其成。目前我国银行业积弊丛生，究其根源，无非因为其具有半垄断性质，习惯于高高在上、不思进取，只靠存贷款巨大利差就能赚得盆满钵满，而银行获取丰厚利润，是以损害储户利益、企业利益乃至经济发展为代价的。这一现状必须改变，包括余额宝等理财产品在内的互联网金融，正是改变这一现状的强大市场力量，它逼迫银行业放下身段，提高服务水平，通过竞争赢得市场。在这个意义上，“不会取缔余额宝”的表态，体现了有关部门对市场规律的尊重，即“让市场在资源配置中起决定性作用”。

余额宝能够吸纳大量存款，靠的是给用户较高的利润回报，在这方面，银行处于竞争劣势，因为目前存款利率实行政府定价，银行无权擅自提高。因此，要让银行平等参与竞争，办法只能是将银行存款利率市场化。实际上，随着我国市场经济改革不断深入，利率市场化已经箭在弦上，而余额宝等互联网理财产品的出现，将会“倒逼”利率市场化改革进程提速，使弦上之箭不得不发。从这个角度看，“不会取缔余额宝”的表态，透露出有关部门推进利率市场化、加快金融体制改革的决心。

晏扬（浙江职员）