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次新债基表现优于老债基 QDII基金业绩均超30%

2010年01月04日 06:30证券日报【大中小】【打印】共有评论0条

债券型基金：银华增强收益债基夺魁

2009年过多的目光聚焦在股票型基金上，债券型基金虽然没有2008年时表现的抢眼，但是95.24%的债券型基金实现了正收益。

Wind数据显示，普通债券型基金中，银华增强收益以18.12%的复权单位净值增长率稳坐2009年冠军宝座，鹏华丰收债券以12.18%的复权单位净值增长率屈居亚军，华富收益增强A和华富收益增强B分列三、四名，复权单位净值增长率依次是11.97%、11.49%。

有趣的是，上述这4只基金均是在2008年时才成立的次新债券型基金，不过值得注意的是银华增强收益在2008年12月3日才成立，至今刚好成立一年有余。

不过，银河证券王群航表示，这种情况并非说明次新基金有特定的优势，只能够说明老基金没有运作好。

资料显示，银华收益增强主要投资国债、金融债券、企业债券、公司债券、中央银行票据、可转换公司债券、短期融资券等，对债券等固定收益类金融工具的投资比例合计不低于基金资产的80%。

鹏华丰收债券成立于2008年5月，投资范围除了上述银华收益增强的投资范围外，还包括次级债、资产支持证券、债券回购和股票(含一级市场新股申购)、权证等权益类品种。

上述2只基金的基金经理在各自公司均任职4年以上。

基金经理姜永康在银华基金管理有限公司已经供职4年多，起初刚加入银华基金时，担任养老金管理部的投资经理，之前，在中国平安保险(集团)股份有限公司任研究员、组合经理等职。

鹏华丰收基金经理阳先伟，在鹏华基金公司已经任职5年有余，2004年9月刚加入鹏华基金时，从事债券和宏观方面的研究，2006年12月起担任普天债券基金基金经理至今。

华富收益增强A和华富收益增强B成立于2008年5月28日，基金经理是曾刚。

此外，第五名至第十名的依次是大成强化收益A、大成强化收益B、嘉实多元收益A、国泰双利债券A、嘉实多元收益B、国泰双利债券C，2009年全年业绩分别为10.56%、10.56%、10.22%、10.17%、9.93%、9.87%。

值得一提的是，105只普通债券型基金中，2009年复权单位净值增长率达到10%以上的有8只；2009年实现全年正收益的有100只，占债券型基金的95.24%，仅有5只债券型基金2009年全年是负收益。

东方稳健回报2009年收益率为-1.59%，汇丰晋信平稳增利收益率为-1.44%，2只基金分列倒第一、倒第二。

货币市场基金：中信现金优势仍摘“桂冠”

晨星数据显示，可比的51只货币型基金中，中信现金优势货币续写货币基金冠军“神话”，以2.12%的回报率荣登榜首，保持了第一名的位置；易方达货币B位列第二名，2009年回报率为2.1%；第三名是海富通货币B和易方达货币A，2009年全年回报率为1.86%；

此外，大摩货币、华夏现金增利、南方现金增利、鹏华货币B、万家货币依次以1.81%、1.76%、1.74%、1.72%、1.7%分列第五至第九名。

博时现金收益、富国天时货币B、融通易支付货币3只货币基金2009年回报率均为1.67%，并列位于第十名。

货币型基金正如2009年年初市场预料的那样，没有再创2008年的辉煌。2009年年初，海通证券曾分析认为，货币基金由于在2009年规模的快速扩张，收益不断摊薄，利息收入下降非常明显，而货币基金按照影子定价的浮动收益也所剩不多，即使考虑到短融收益相对较高，2009年货币的收益率也不会超过2%，甚至维持在1.5%的水平。正如海通证券预计的那样，2009年51只可比货币型基金的平均收益为1.44%。

QDII基金：海富通海外精选登榜首

2009年，不仅中国的A股市场走出了一轮“慢牛”趋势，海外市场表现也优于2008年。

Wind数据显示，除了华安国际配置外，9只QDII基金，2009年“状元”头衔被海富通海外精选摘得，“榜眼”是交银环球精选，“探花”为工银瑞信全球配置。

海富通海外精选以82.08%的回报率，高出“榜眼”10.69%的优势摘得“状元”；交银施罗德环球精选2009年的复权单位净值增长率为71.39%；工银瑞信全球配置为64.97%。

其余6只QDII的排名依次是，上投摩根亚太优势、嘉实海外中国股票、华夏全球精选、华宝兴业中国成长、南方全球精选、银华全球核心优选，2009年全年的复权单位净值增长率分别是57.63%、57.47%、56.13%、53.36%、39.66%、30.66%。

资料显示，海富通海外精选成立于2008年6月27日，以在香港、美国等海外证券交易所上市的具有“中国概念”的上市公司为主要投资对象。所谓“中国概念”，其基金经理陈洪介绍说：“是满足以下两个条件之一的上市公司：一是上市公司注册在中国内地而在海外上市的股票；二是上市公司中最少百分之三十股权(占总股本)由中国内地机构单位持有，或者公司最少须有百分之五十的营业额来自中国内地。”

对于外围市场未来的走势，上投摩根基金认为，未来美国股市的走势将更多回归经济基本面的支撑。“最新经济指标如个人收入支出，成屋销售和耐用品订单均显示美国经济复苏态势持续。再库存将继续成为经济增长的一大动力。”