郑新立：利用流动性过剩机遇加快资本市场发展

2010年04月25日 11:48凤凰网财经【大中小】【打印】共有评论0条

图文：全国政协经济委员会副主任郑新立

全国政协经济委员会副主任郑新立(来源：凤凰网财经)

凤凰网财经讯 2010年4月25日，第六届中国金融(专家)年会在北京举行，本次年会的主题是全球低碳经济革命与中国碳金融之路。凤凰网财经对本次会议进行全程直播。全国政协经济委员会副主任、中国国际经济交流中心常务副理事长郑新立在会上表示，要利用资金流动性过剩的机遇，把我国的资本市场做大做强。以下为郑新立演讲实录：

尊敬的蒋正华副委员长，女士们、先生们，上午好！非常高兴参加中国金融业的发展年会。

2009年是中国金融业在全球金融危机中有着出色表现的一年。中国的几大银行已经跻身于世界前十大银行的行业，我们工商银行已经跻身于世界500强企业里面的前10位。我昨天看到消息，工商银行在世界大企业里面排到第五位，而且盈利的情况在世界各国企业里面是最好的。中国银行业的出色表现，这是前些年我们推进金融体制改革的成果，是中国国民经济回升向好发展态势的缩影。

展望2010年，中国金融业的发展要在保持2009年良好发展态势的同时，应当着力解决四大问题，或者说面临的四个重大紧迫的任务。我认为这四个任务：

第一个任务，在继续实施制度宽松的货币政策的同时，要加强通胀预期的管理。一季度我们M1、M2的增长幅度比去年年底下降了几个百分点，但是仍然保持24%-25%这样一个快速的增长速度，仍然是实施了适度宽松的货币政策。今年为了使整个经济回升向好的势头继续更好的巩固，需要我们银行业要继续实施适度宽松的货币政策的同时，要着力优化贷款结构。通过贷款结构的优化来支持民间工资的增长，支持各种创业的活动，支持消费的增长，这样来增强经济的活力，为国民经济的增长提供重要的支撑。特别是怎样能够改善通胀预期的管理。因为从去年下半年以来，房地产价格涨势过猛，今年国务院出台了抑制城市房价过快上涨的一些政策，其中最重要的政策就是关于第二套、第三套房的贷款提供和首付，在这方面采取了措施。我想银行贷款应该支持国务院关于抑制城市房价过快上涨的政策，避免房地产价格过快上涨预期的上升。通过改善通胀的预期，为国民经济能较快发展创造了条件。

第二项任务，要放手发展区域性的小型金融机构，完善小额贷款服务基金。我们现在中国大型的商业银行，他们金融状况已经比较好了，也已经按照市场经济的要求做了调整的改革。除了几大国有商业银行以外，还有几十个股份制的商业银行。在银行结构里面，中小型银行或者专门为小企业、为个体户、为农户提供小额贷款服务的中小型金融机构发展明显滞后，在银行结构里面成为一个突出的薄弱环节。美国有80家区域性的小银行，这些小银行专门为地区单位之内的小企业、农户提供贷款服务，美国也有大的跨州商业银行，他们提供大额的金融服务和贷款服务。但是小型的大量的区域性的小行，他们为美国的经济增强了活力，满足了小企业经营的需要。小企业中间有发展潜力的，他们获得金融支持的条件下，逐步的成为世界上有名的大企业，像最近几年微软就是在它成长阶段开始有风险投资、小型金融机构为他们提供金融服务，以至于成长为世界型的大企业。因为大企业是在小企业当中成长起来的。

而我们现在的金融体系，就好象是一个人只有主动脉，而没有毛细血管，因此金融血液输送不到小型、微型的金融服务上去，我们的第三产业发展严重滞后，根本原因就是缺乏一个为第三方企业的小企业、个体户提供小额贷款服务的金融体系。所以，今年金融产业的发展和改革，应该把建立区域型的小型金融机构作为一个重点。全国政协经济委员会去年进行了大力调研，提出建立草根金融体系的命题，我认为提得非常好，操作性很强，一会儿还要做详细的介绍。

我给大家举一个例子，就是原来我们工农办的主任段主任，他退下来之后，致力于发展小额贷款服务，他搞了一个贷款公司，资金来源从开行批发过来的资金，贷款规模达到10来个亿，雇了3千多个人在河北张家口几个贫困县，专门为贫困的农户发放小额贷款。十几亿的贷款，没有一笔不良贷款，有10%的利益。所以，我建议在座的这些记者要关注它，采访段主任，推广段主任的经验。像小额贷款公司，在社会主义国家应该有比孟加拉好得多的土壤，我们应该支持小型企业、个体户和农民的创业活动，帮助他们通过发展经济来尽快走上富裕的道路。所以，这件事情应该作为今年金融体制改革的一件大事。

第三个任务，要利用资金流动性过剩的机遇，把我国的资本市场做大做强。最近这几年外汇储备比较多，中央银行金融货币投放比较多，再加上国外资金的流入。所以，我们整个资金流动性过剩。这些资金现在一是冲向房地产，一个是流向股票市场。所以造成了房价涨得太快，涨得过高。可以说中国的房地产业目前已经处在泡沫的前沿，或者泡沫的初期。中国的房地产业绝不能走泡沫的路子，因为我们的近邻日本已经从房地产泡沫中间遭受到沉重的教训，到现在爬不过来。香港也是过去英国人在那里搞房地产泡沫，到现在房价和最高收入还差一大截，房地产泡沫的破裂，受到伤害的广大老百姓。我们应该学习新加坡、德国，通过保障性住房建设以及各种房地产政策的支持，真正使我们房地产业的发展以实现党的十七大提出的住有所居作为最终目标，使所有有钱的人、没钱的人都有一套跟他的收入水平相适应的步伐，实现居者有其屋。所以，我觉得保障性住房的建设要加快推进。一是要建立保障性住房相应的收入标准；二是保障性住房的居住面积标准；三是建立保障性住房的退出机制，要提高建立保障性住宅的覆盖面。新加坡是70%，香港是40%。我们现在的条件应该在50%左右，都应该有相应的保障性住房，包括新毕业的硕士生、博士生、大学生，他们刚刚就业，先住廉租房，然后住经济适用房，到三四十岁的时候，创业成功了，事业成功了，有钱了再买商品房，所以到抓紧建立保障性住房制度，中国保障性住房有的专家提出要制定双轨制，我是很赞同的，就是商品房和保障性住房双轨制同时运行。我们的金融要支持这样一个制度。

我们流动性过剩的钱到哪儿去呢？我觉得应当抓住这个机遇，把中国的资本市场做大做强，包括股票市场、债券市场，债券市场要发展期货股指，发展各种公募基金和私募基金，通过专家理财，实行理性投资，逐步来取代以散户为主的投资，减少我们资本市场投资的盲目性，使我们资本市场能走向一个稳定的、健康的发展道路。包括吸引在中国投资的跨国公司，在我们的A股市场上市。使中国老百姓也能够分享到跨国公司的发展成果，来吸纳我们的流动性。另外，可以有利于推进人民币的国际化。所以，我觉得这件事作为中国金融产业的发展，要抓住这个机遇，把我们的资本市场做大做强。

第四个任务，为中国企业走出去提供积极的金融服务，以资本付出创造公共需求，建立稳定的海外能源资源的供应渠道。特别是要重视支持民营经济走出去，现在国有企业都走出去了，获得了金融的支持。现在民营经济、小企业走出去获得金融支持还比较困难。去年和今年争取国际市场需求趋缓，给我们出口带来了很大的阻碍。但是通过资本输出带动商品劳动。提出了五方面的创造性需求，一是扩大海外的能源资源投资带动我们勘探设备、开发设备的出口，而且有利于建立海外稳定的能源资源的供应渠道，可以摆脱部分国家铁矿石价格过快上涨对我们带来的负面影响。我们出去投资了，价格上涨了，我们也不怕了。二是通过扩大对海外的加工贸易的投资，带动我们零部件的突破；三是通过扩大出口信贷，支持我们机电产品的出口。去年我们船舶新接订单占60%，今年一季度新接订单就比去年同期增长了40%，可以看到里面最重要的是靠进出口银行的出口信贷的支持，长期的、持续性的优惠贷款，所以可以支持船舶工业拿到更多国际的订单。四是扩大对发展中国家的经济援助贷款，带动我们劳务和产品的出口。五是扩大人民币双边的互换、规模，使想进入中国商品但又没有外汇支付的国家，通过人民币来买中国的商品，将来通过这些国家的能源资源来偿还我们的贷款。我在这里要告诉大家一个消息，5月9日我将率领15人的咨询团到委内瑞拉去做一个发展规划，根据委内瑞拉的资源性情况做一个资源还款能力的评估，根据他的资源还款能力来确定我们给它多少贷款，这样实现互利双赢。现在走出去要使国有企业、民营企业和政府的援助贷款联合起来，形成一个梯次配置，小企业机动灵活，在前面冲，他们很容易拿到很多资源的勘探权、开发权。小企业拿到勘探权和开发权后，没有资金和技术，我们大企业跟上去，联合开发，或者把它的开发权、勘探权转让给大企业开发，紧跟着政府援助贷款上去，帮助修铁路、公路、港口，把拿出来的资源运回到国内，或者就地设厂搞加工，比如去年钢铁出口产量5.6亿吨，钢铁产量6.9亿吨，水泥产量16亿吨，这个比例不能再提高了，不能把全世界的电解铝高排放的产品拿到中国来，我们可以转移出去就地设厂。碳排放不能都排放在中国这个地方。然后生产出铝型材、钢材运回来，这就挺好的。所以这些事情都需要我们金融积极的支持和配合，我相信在新的一年，金融业的发展面临着很大的机遇。我们要通过改革来抓住这个机遇，迅速地把中国的金融产业做大做强。谢谢。